Berichte über Annäherungen im Iran-Konflikt drückten Ölpreise und Renditen und stützten den Dow Jones. Gleichzeitig belasteten enttäuschende Tech-Zahlen von SpaceX und AMD die Nasdaq.
Der Hedgefonds Situational Awareness des deutschen Investors Leopold Aschenbrenner geriet in Turbulenzen, nachdem KI-Beteiligungen massiv an Wert verloren hatten. Dies führte zu Notverkäufen an Citadel und einem Wertverlust von 67 Prozent im Juli.
Starke Quartalszahlen von Amazon, angetrieben durch KI-Investitionen, beflügeln die Wall Street und lassen die Amazon-Aktie steigen. Apple hingegen verliert wegen Sorgen um Halbleiter-Lieferengpässe und sinkender Nachfrage. Die Fed-Geldpolitik rückt ebenfalls in den Fokus.
Die Quartalsergebnisse großer US-Techkonzerne zeigen unterschiedliche Börsenreaktionen. Während Microsoft und Amazon als Gewinner gelten, kämpfen Apple, Meta und Alphabet. Massive KI-Investitionen stehen im Fokus, wobei der Erwartungsdruck für messbare Erfolge steigt.
Der Nasdaq ist durch Sorgen um KI-Investitionen der Tech-Giganten ins Minus geraten. Der Dow Jones hält sich im Plus. Ölpreise fallen aufgrund von Gesprächsberichten zwischen Pakistan, Iran und den USA.
Trotz großer Hoffnungen auf Produktivitätssteigerungen durch KI tätigen Tech-Giganten hohe Investitionen in Rechenzentren und Chips, oft durch Anleihen finanziert. Ökonomen sehen keine Dotcom-Blasen-Parallelen, warnen aber vor Klumpenrisiken durch gegenseitige Finanzierung und hohe Konzentration am Finanzmarkt.
Googles Mutterkonzern Alphabet übertraf im letzten Quartal die Wall-Street-Erwartungen mit einem Umsatzwachstum von 24% und einem Gewinnanstieg auf 112,1 Mrd. Dollar. Das Unternehmen investiert weiterhin massiv in KI-Infrastruktur und erhöhte die Kapitalinvestitionsprognose.
JP-Morgan-Topmanager Doug Petno prognostiziert ein „goldenes Zeitalter der Kapitalmärkte“ mit anhaltender Börsen-Hausse. Er sieht großes Potenzial in KI-Investitionen und dem Start-up-Standort Deutschland, insbesondere München, und äußert sich zum SpaceX-Börsengang.
Das US-Handelsdefizit ist im Mai um 42,2 Prozent auf 77,6 Milliarden Dollar gestiegen. Grund dafür sind massive Unternehmensinvestitionen in Künstliche Intelligenz, die zu einem Rekordhoch bei den Importen von Kapitalgütern führten. Gleichzeitig sanken die Exporte, obwohl die US-Ölexporte einen Rekordwert erreichten.
Das US-Handelsdefizit stieg im Mai um 42,2% auf 77,6 Mrd. Dollar, hauptsächlich wegen hoher Importe von KI-bezogenen Gütern. Gleichzeitig sanken die Exporte trotz Rekord-Ölexporten. Die wechselnde Zollpolitik und die Ablehnung der Verlängerung des Nordamerika-Handelspakts sorgen für Unsicherheit.
SAP führt Sparmaßnahmen ein, darunter verschärfte Richtlinien für Neueinstellungen und Dienstreisen, um Mittel für Investitionen in Künstliche Intelligenz freizumachen. Vorstandschef Christian Klein betont, dass KI Aufträge gewinnt, nicht verliert.
US-Techkonzerne wie SpaceX, Nvidia, Meta, Amazon, Alphabet und Oracle erhebliche Anleihen für KI-Investitionen auf dem globalen Markt, einschließlich Euro, Pfund, Yen, Schweizer Franken und Kanadischen Dollar, was europäische Unternehmen vor Herausforderungen stellt.
US-Börsen schließen am Freitag kaum verändert. Der technologielastige Nasdaq verliert den fünften Tag in Folge. Anleger fürchten, dass sich massive KI-Investitionen nicht rechnen und steigende Zinsen die Stimmung drücken.
Alphabet, die Muttergesellschaft von Google, plant eine Kapitalmaßnahme im Wert von 80 Milliarden Dollar zur Finanzierung ihrer KI-Investitionen. Berkshire Hathaway beteiligt sich mit 10 Milliarden Dollar. Das Paket beinhaltet ein Aktienangebot und einen "At-the-Market"-Verkauf.
Amazon, Google, Microsoft und Meta haben ihre geplanten Investitionen in Künstliche Intelligenz nochmals erhöht. Die Pläne nähren Zweifel bei Investoren, ob sich die enormen Summen wieder verdienen lassen.
Die großen US-Tech-Konzerne treiben ihre KI-Investitionen auf historische Höchststände. Meta erhöhte die Kapitalausgaben-Spanne auf 125-145 Milliarden Dollar, Alphabet auf 180-190 Milliarden. Amazon peilt rund 200 Milliarden Dollar an, Microsoft etwa 190 Milliarden. Während Meta nachbörslich über sechs Prozent fiel, legte Alphabet um sieben Prozent zu – Investoren belohnen die bessere Monetarisierung bei Google Cloud und Suchmaschine.
Die US-Technologiekonzerne Alphabet, Amazon, Meta und Microsoft haben mit starken Quartalsergebnissen die Befürchtungen gedämpft, dass sich die hohen KI-Investitionen nicht auszahlen. Google Cloud verzeichnete mit 63 Prozent Wachstum einen Rekordwert, AWS erzielte das stärkste Plus seit 15 Quartalen (25 Prozent). Microsoft Azure wuchs um 40 Prozent, blieb aber hinter den Erwartungen zurück. Meta erhöhte seine KI-Investitionsprognose auf 125-145 Milliarden Dollar, warnte jedoch vor Risiken durch verschärfte Jugendschutz-Vorschriften.
Alphabet, Amazon, Meta und Microsoft legen starke Quartalsergebnisse vor und dämpfen Befürchtungen über erfolglose KI-Investitionen. Google Cloud verzeichnet mit 63 Prozent Rekordwachstum, der Auftragsbestand verdoppelt sich auf 460 Milliarden Dollar. AWS wächst um 25 Prozent, Microsoft Azure um 40 Prozent. Meta warnt gleichzeitig vor Risiken durch verschärfte Jugendschutz-Vorschriften.
Alphabet hat im vergangenen Quartal die Wall-Street-Erwartungen übertroffen. Der Umsatz stieg um 22 Prozent auf 109,9 Milliarden Dollar, der Quartalsgewinn auf 62,6 Milliarden Dollar. Die Cloud-Sparte wächst stark durch KI-Nachfrage, der Auftragsbestand verdoppelte sich auf 460 Milliarden Dollar. Trotz neuer KI-Rivalen verzeichnet Google einen Rekordwert bei Suchanfragen.
Die US-Börsen bewegten sich am Montag kaum, während Anleger auf eine ereignisreiche Woche mit Quartalsberichten der fünf größten Tech-Konzerne warten. Amazon, Meta, Alphabet, Apple und Microsoft legen ihre Zahlen vor, wobei Investoren besonders die Renditen ihrer KI-Investitionen prüfen. Die Fed beginnt am Dienstag ihre Zinssitzung, bei der unveränderte Leitzinsen erwartet werden. Bisher übertrafen 81 Prozent der 139 berichtenden S&P-500-Unternehmen die Erwartungen, das prognostizierte Gewinnwachstum liegt bei 16,1 Prozent.
