Lottomatica e Cirsa annunciano un accordo di fusione

Lottomatica e Cirsa hanno raggiunto un accordo sulla struttura ed i principali termini di una possibile fusione interamente basata su scambio azionario.

Nasce il secondo operatore quotato in borsa a livello globale nel settore del gaming e delle scommesse sportive, con un Adjusted ebitda pro forma di circa 2 miliardi di euro. Circa 115 milioni di euro annui le sinergie di cassa preimposte. Cirsa sarà incorporata in Lottomatica.

In base ai termini e alle condizioni concordati, all'efficacia dell'operazione, gli azionisti di Cirsa riceveranno 0,668 nuove azioni Lottomatica per ogni azione di Cirsa detenuta. Immediatamente prima dell'efficacia della fusione, Cirsa distribuirà ai propri azionisti un dividendo straordinario pari a 262 milioni di euro ( 1,56 euro per azione Cirsa). Inoltre, una volta espletate tutte le formalità societarie e/o normative del caso, il cda di Lottomatica sottoporrà all'approvazione degli azionisti della 'Combined Company' una distribuzione di capitale pari a 744 milioni di euro da attuare tramite la distribuzione di un dividendo straordinario, un'offerta pubblica di acquisto volontaria parziale su azioni proprie, o una combinazione di entrambe le alternative, come verrà stabilito al momento opportuno.

A seguito del perfezionamento dell'operazione, si prevede che gli attuali azionisti di Lottomatica detengano circa il 67,5% del capitale sociale della Combined Company, mentre gli attuali azionisti di Cirsa deterranno la quota restante, pari a circa il 32,5%. Blackstone, il maggiore azionista di Cirsa, diventerà il maggiore azionista della Combined Company con circa il 24% del capitale sociale.