Volksbank Brawo benötigt bis zu 720 Millionen Euro Stützung vom BVR

Die Volksbank Brawo wird zum größten bekannten Stützungsfall einer örtlichen Genossenschaftsbank. Die Volksbank Braunschweig-Wolfsburg erhält 473 Millionen Euro an Garantien durch den Stützungsfonds des Branchenverbandes BVR. Zudem zeichnet der BVR Anteile in Höhe von bis zu 250 Millionen Euro an der Brawo. Das teilte die Bank am Dienstagvormittag mit.

Vorstandssprecher Lars Berkefeld verwies auf hohe Wertberichtigungen auf Kredite, Wertpapiere, Beteiligungen und Immobilien. Der größte Anteil der Neubewertungen – 80 Prozent – entfällt auf das Immobiliengeschäft.

Das vorläufige Ergebnis nach den Abwertungen hätte zu einem Verlust von 608 Millionen Euro geführt, erklärte Berkelfeld. Die Bank habe Reserven in Höhe von 136 Millionen Euro aufgelöst. Um das Finanzloch zu stopfen und das Eigenkapital über den aufsichtsrechtlichen Anforderungen zu halten, sind insgesamt bis zu 720 Millionen Euro nötig.

„Das bisherige Geschäftsmodell und die Geschäftsstrategie müssen auf Basis des enormen Wertberechtigungsbedarfs grundsätzlich überarbeitet werden“, sagte Berkelfeld. Auch die Kosten sind laut Berkelfeld in den vergangenen Jahren zu stark gestiegen und höher als bei vergleichbaren Volksbanken.

Die Volksbank Brawo war mit ihrer Strategie stark vom klassischen Modell genossenschaftlicher Regionalbanken abgewichen. Statt sich auf Einlagen- und Kreditgeschäft zu konzentrieren, hat sie ein weitverzweigtes Beteiligungsnetz aufgebaut – von Immobilienprojekten über Fitnessstudios bis hin zu Gastronomie und Auslandsengagements, etwa auf Mallorca.

Das aufgebaute Portfolio mit Beteiligungen und Tochterfirmen umfasste rund 400 Gesellschaften. Teilweise waren und sind diese Firmen defizitär. Für Unmut in der genossenschaftlichen Finanzgruppe hatte auch gesorgt, dass mit Diana Brinkmann die Ehefrau des langjährigen Bankchefs als Geschäftsführerin die Restaurant-Tochter BG Gastro leitete.

Anfang Mai hatte die Bank ihren langjährigen Vorstandschef, Jürgen Brinkmann, entlassen. Damals hatte das Geldhaus auch avisiert, dass es einen Antrag auf Unterstützung der BVR-Sicherungseinrichtung vorbereite.

Die Genossenschaftsbanken retten sich im Notfall gegenseitig und damit auch jeweils sämtliche Kundeneinlagen. Mit der hohen Stützung für die Volksbank Brawo summiert sich die Summe der jüngsten Rettungsfälle auf fast zwei Milliarden Euro. Daher mussten die mehr als 600 Genossenschaftsbanken mehr in die BVR-Sicherungseinrichtung einzahlen.

Seit Anfang 2024 sind zehn Institute bekannt, die Hilfe von der Sicherungseinrichtung des Branchenverbandes BVR benötigen. Die bisher höchste Summe an Garantien und Zuschüssen hat die frühere VR-Bank Bad Salzungen Schmalkalden erhalten, die heute VR-Bank in Nordhessen Westthüringen heißt. Sie erhielt 560 Millionen Euro an Zuschüssen und Krediten.

Die betroffenen Geldhäuser, die teils bereits mit Nachbarbanken fusioniert sind oder kurz davorstehen, sind deutlich kleiner als die Volksbank Brawo. Sie kam zuletzt auf eine Bilanzsumme von 6,5 Milliarden Euro und lag damit im Größenranking der gut 600 Genossenschaftsbanken auf Rang 35.

Mehrere gerettete Volksbanken hatten in der Niedrigzinsphase in den 2010er-Jahren Immobilienfinanzierungen und andere Projekte vorangetrieben, die sich nun negativ auswirken. Zudem beschädigt eine Reihe fragwürdiger Geschäfte die Reputation der genossenschaftlichen Finanzgruppe, etwa die Finanzierung einer Bordellimmobilie durch die Volksbank Köln Bonn.

Als Reaktion auf die Problemfälle hat die BVR-Sicherungseinrichtung inzwischen mehr Eingriffsrechte erhalten. Zudem arbeitet die genossenschaftliche Finanzgruppe an einem Wertekodex für Vorstände und Aufsichtsräte.