Bankhaus RSA erhält deutlich höhere Garantien vom BVR-Stützungsfonds

Das oberbayerische Kreditinstitut benötigt eine deutlich höhere Unterstützung der BVR-Sicherungseinrichtung als bisher bekannt. Das Portfolio notleidender Kredite ist besonders groß.

Frankfurt. Das Bankhaus RSA hat deutlich höhere Garantien von Stützungsfonds des Branchenverbandes BVR erhalten als bisher bekannt. Insgesamt gewährte die BVR-Sicherungseinrichtung (SE) Ende Mai knapp 447 Millionen Euro an Garantien, wie aus dem Jahresabschluss 2025 hervorgeht, der am Freitag im Unternehmensregister veröffentlicht wurde.

Daneben bekam das Geldhaus demnach einen Ertragszuschuss von knapp drei Millionen Euro. Bisher hatte die Bank die BVR-Hilfen mit rund 115 Millionen Euro angegeben. Sie hatte aber bereits den enormen Betrag von 446 Millionen Euro an notleidenden Krediten genannt.

Über die hohe Garantiesumme hatte zuerst der Branchendienst „Finanzbusiness“ berichtet. Seit Anfang 2024 hat die BVR-Sicherungseinrichtung zehn Banken mit Garantien, Zuschüssen sowie Kapital gestützt oder steht kurz davor.

Inklusive der Garantien für das Bankhaus RSA summieren sich die bereitgestellten Hilfen auf fast 2,5 Milliarden Euro. Die Sicherungseinrichtung (SE) fängt im Notfall die gesamte Bank und damit alle Kundeneinlagen auf.

Mehrere gerettete Volksbanken hatten in der Niedrigzinsphase in den 2010er-Jahren und teils noch später Immobilienfinanzierungen sowie andere Projekte vorangetrieben, die sich nun negativ auswirken. Auch beim Bankhaus RSA sind Darlehen für Gewerbeimmobilien notleidend. Als „notleidend“ deklariert werden Kredite, wenn Gläubiger mit der Rückzahlung mindestens 90 Tage in Verzug sind oder wenn die Bank die Rückzahlung für unwahrscheinlich hält.

Das Bankhaus RSA erklärte, dass ein Teil der als notleidend eingestuften Darlehen durch Sicherheiten gedeckt sei. „Der verbleibende ungedeckte Teil, der sogenannte Blankoanteil, liegt bei rund 115 Millionen Euro.“ Der BVR-Stützungsfonds sichert aber das gesamte Portfolio notleidender Kredite ab. Andernfalls hätte die Bank die aufsichtsrechtlich geforderte Eigenkapitalquote unterschritten.

Und zwar drastisch: „Ohne die Hilfe der BVR-SE wäre die Gesamtkapitalquote bei 2,03 Prozent. Somit könnten die aufsichtlich relevanten Mindestkapitalanforderungen von 11,25 Prozent nicht eingehalten werden“, heißt es im Jahresabschluss. Die Gesamtkapitalquote ist eine wichtige Kennziffer dafür, wie gut eine Bank ihre risikogewichteten Aktiva, beispielsweise Kredite, mit Eigenkapital absichern kann.

Die BVR-Garantie von fast 450 Millionen Euro ist gemessen an der Größe des Bankhauses RSA enorm. Sie kam zuletzt auf eine Bilanzsumme von lediglich 1,2 Milliarden Euro. Einen ähnlich hohen Stützungsbetrag bekam im vergangenen Jahr die Raiffeisenbank im Hochtaunus. Sie ist doppelt so groß wie das Bankhaus RSA.

Die Volksbank Braunschweig Wolfsburg (Brawo) benötigt von der BVR-Sicherungseinrichtung Hilfen, Garantien sowie Kapital über bis zu 720 Millionen Euro. Es ist die höchste Stützungssumme in der Serie an Bankrettungen seit Anfang 2024. Die Brawo ist mit einer Bilanzsumme von 6,5 Milliarden Euro auch deutlich größer.

Das Bankhaus RSA soll mit der deutlich größeren VR Bank aus Rosenheim fusionieren. Die meisten durch die BVR-Sicherungseinrichtung gestützten Geldhäuser verschmelzen auf in der Regel deutlich größere Nachbarbanken.